Det framgår av ett pressmeddelande.

Obligationslånet är inte säkerställt och beräknas löpa med en ränta uppgående till 7,50-8,50 procent.

Konverteringskursen uppgår till ett belopp motsvarande den volymvägda genomsnittskursen för SAS aktier på NASDAQ OMX Stockholm mellan utgivandet av obligationslånet och prissättningen, med tillägg av 25-30 procent, framgår det av pressmeddelandet.

Obligationslånet beräknas utges omkring den 1 april i år.

Målgruppen för obligationerna är enligt SAS främst "europeiska institutionella investerare". Obligationerna är så kallade konvertibler, som kan omvandlas till aktier.

SAS har tidigare bett årsstämman godkänna en företrädesemission av stamaktier, som ska dra in 5 miljarder kronor till bolaget och som har fått stöd av de fyra största ägarna och ett konsortium av garanter.

Garantierna har givits under förutsättning att man gör upp med piloter och kabinpersonal om kostnadsbesparingar på en halv miljard och att SAS refinansierar obligationer för cirka 2 miljarder kronor som förfaller under 2010.

SAS ingick ett slutligt avtal med fackföreningarna om kostnadsbesparingarna för en vecka sedan.

Med det obligationslån man nu aviserar har SAS även uppfyllt refinansieringsvillkoren.